证券投资学期末考试参考试题

一、填空题

1. 证券按其性质的不同分为证据证券、                    以及有价证券。

2. 有价证券按发行主体的不同，可分为证券、金融证券和              。

3. 债券券面上附有各种息票的债券叫做                 。

4. 按有无抵押担保债券可以分为                   和                  。

5. 证券投资基金按其组织形式和法律地位可以分为                     和

                   。

6.按证券市场功能的不同，可分为                  和                   。

 7.我国对证券市场进行监管的机构主要是                           （全称）

二、选择题

市盈率的计算公式是                               （   C ）

    A.每股价格乘以每股收益      B.市场价格除以帐面价值    

C.每股价格除以每股收益      D.每股价格加上每股收益

2. 判断经济周期指标中属于同步指标的是               （  C  ）

A.货币供应量        B.股价指数     C.实际GNP     D.物价指数

3. 属于资本证券的是                                 （   B ）

A.支票          B. 债券         C.提单        D.银行券

4. 不属于市场行为的四要素的是                       （   B ）

    A.价格          B.指数         C.空间         D.成交量

5．影响证券市场价格的首要因素是                     （     B）

A.公司因素      B.宏观经济因素 C.市场因素     D.产业和区域因素

6. 下列金融产品中，不属于金融衍生工具的是                 （  D   ）

A.远期合约      B.期货合约     C.掉期合约     D.投资基金 

7. 道氏理论是技术分析的理论基础，其创始人之一是           （   A  ）

    A.查尔斯. 道     B.赫尔.琼斯    C.道.琼斯       D.威廉姆斯

8. k线中的四个价格中，最重要的价格是（B    ）

    A.开盘价       B.收盘价      C.最低价      D.最高价

9.开盘价与收盘价相等的K线是 （  C   ）

A.锤形线         B. 纺锤线       C. 十字形        D.光头线

10.某公司去年每股支付股利为0.4元，预计未来无限期限内，每股股利支付额将以每年10%的比率增长，公司的必要收益率为12%，该股票的理论价值为（ B  ）

    A.  40           B.   22         C.  20          D.36.7

三、名词解释

1.有价证券:具有一定的票面金额，用以证明证券持有人有权按期取得一定收入的所有权和债券凭证。

2.优先股: 股份有限公司发行的，在分配公司收益和剩余资产清偿方面比普通股股票优先的股票。

3.开放式基金: 基金的资本总额和发行份数不是固定不变得，而是根据市场的供求关系随时发行或赎回的投资基金。

4.股价指数: 金融机构编制的，对股票市场上有代表性的公司发行的股票价格进行平均计算和动态对比所得出的数值。反映股票价格涨跌。

5.证券上市: 将证券在证券交易所登记注册，使证券有权在交易所挂牌交易

四、简答题

1.股票的特征

  (1)期限的永久性   (2)责任的有限性      (3)决策的参与性   

(4) 投资的风险性  (4)交易的流通性      

2.开放式基金与封闭式基金的区别

  (1)期限不同  (2)价格决定不同     (3)投资策略不同     (4)规模可变不同           (5)交易方式不同    

3.证券市场的参与者

  (1)证券市场主体：投资者、发行者 (2)证券市场中介   (3)自律性组织   (4)证券监管机构                           

4.技术分析的定义和假设

  技术分析是对市场过去和现在的市场行为为分析对象，运用数学、逻辑学方法探索典型规律，据以预测证券市场未来变动趋势                 

市场价格包括一切信,价格沿趋势移动,历史会重演                                              

五、计算题

1.某钢铁公司确定股利分配方案为10股送1股，10股配2股，配股价为6元，其股权登记日当天的收盘价为8.5元，计算该股票第二天的理论除权除息价格。

      =     8.5+4*0.2                                    

             1+0.1+0.2 

=    7.15

该股票第二天的理论除权价为7.5     

2.假设某股市四种股票的交易资料如下，假设基期股票价格指数为100，利用加权综合法以报告期交易量为权数求出股价指数。

= 151.7

         = 12*150+7*100+12*120+13*80                  

            8*150+5*100+10*120+ 9*80

         = 137.57

         股价指数上涨51.7个点                        

3.某面值为1000元的三年期一次性还本付息债券的票面利率为8%，2002年1月1日发行，2003年1月1日买入。假定当时此债券的必要收益率为6%，计算买卖的均衡价格

3.  P=M(1+r)n / (1+R)m                                 

=1000(1+0.08)3/(1+0.06)2                           

=1121.14                                         

六、画图题

1.根据以下价格画出K线图

2.根据股票价格变化情况画出并标明压力线、支撑线和趋势线。

七、论述题（ 15′× 1 = 15′）

证券市场价格的主要影响因素

要点：（1）宏观因素（2）宏观经济因素（3）政治因素（4）法律因素（5）军事因素（6）文化自然因素（7）产业和区域因素（8）公司因素（9）市场因素

一、填空题

1.凭证债券

2.公司证券

3.附息债券

4.信用债券、担保债券 

5.契约型投资基金、公司型投资基金

6.证券发行市场（一级、初级）、证券交易市场（二级、流通）

7.中国证券监督管理委员会