2016年上半年广西基金从业资格：衍生工具的定义考试题

本卷共分为2大题60小题，作答时间为180分钟，总分120分，80分及格。

一、单项选择题(在每个小题列出的四个选项中只有一个是符合题目要求的，请将其代码填写在题干后的括号内。错选、多选或未选均无分。本大题共30小题，每小题2分，60分。) 

1、开放式基金投资者申购基金成功后，投资者自__日起有权赎回该部分基金份额。

A．T

B．T+1

C．T+2

D．T+3 

2、基金的分析和评价应遵循的原则包括__。

A．长期性原则

B．全面性原则

C．一致性原则

D．强制性原则

3、资产组合理论认为，证券组合的风险越大，则收益____

A：越高

B：越低

C：不变

D：两者无关系 

4、衡量基金收益率的标准方法是__。

A．简单份额净值增长率

B．时间加权收益率

C．算术平均收益率

D．几何平均收益率

5、根据有关规定，开放式基金的认购费率不得超过申购金额的____

A：1%

B：2%

C：5%

D：8% 

6、基金托管人在基金运作中的作用主要有__。

A．作为于基金管理人的当事人保管基金资产

B．对基金管理人的投资运作进行监督

C．保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料

D．对基金资产进行会计复核和审查 

7、、多属于阶段性或短期性的刺激工具，用以鼓励投资者在短期内较迅速和较大量地购买某一基金产品。____

A：人员推销

B：营业推广

C：广告促销

D：公共关系

8、下列职权中，应该由股东会行使的是____

A：主持公司的生产经营管理工作

B：决定公司内部管理机构的设置

C：修改公司章程

D：制定公司的具体规章 

9、下列可以从基金财产中列支的费用有__。

A．基金管理人的管理费

B．基金托管人的托管费

C．销售服务费

D．基金合同生效后的信息披露费用 

10、基金代销机构对基金管理人进行审慎调查时，应当了解其__。

A．诚信状况

B．经营管理能力

C．投资管理能力

D．内部控制情况

11、下列各项中，属于基金面临的外部风险的是__。

A．经营风险 

B．管理水平风险

C．职业道德风险 

D．合规风险 

12、《证券投资基金托管资格管理办法》对托管业务准入的规定中，基金托管部门拟从事基金清算、核算、投资监督、信息披露、内部稽核监控等业务的执业人员不少于__人，并具有基金从业资格。

A．3

B．5

C．10

D．12

13、关于现金比例变化法的说法，错误的是__。

A．通过回归的算法来确定基金经理是否具有择时能力

B．较为直观

C．通过分析基金在不同市场环境下现金比例的变化情况来评价基金经理的择时能力

D．市场繁荣期，基金的现金或低风险、低收益资产的比例较小说明其择时能力较好

14、下列关于基金托管人信息披露义务的说法，正确的有__。

A．基金托管人应对基金管理人公开披露的相关基金信息进行复核、审查；并向基金管理人出具书面文件或者盖章确认

B．基金托管人召集基金份额持有会的，有义务将持有会决定的事项予以公告

C．基金托管人职责终止时，应聘请会计师事务所对基金财产进行审计，并将审计结果予以公告，同时报中国备案

D．基金托管人应在基金份额发售的3日前，将基金合同、托管协议登载在托管人网站上 

15、在对基金资产进行估值时，要考虑的因素有__。

A．估值频率

B．申购费率

C．交易价格

D．价格操纵及滥估问题 

16、下列关于基金管理公司内部控制总体目标的说法，不正确的是__。

A．保证公司经营运作严格遵守国家有关法律法规和行业监管规则

B．防范和化解经营风险，提高经营管理效益

C．确保基金信息真实、准确、完整、及时

D．实现公司利润最大化 

17、下列关于基金销售活动的说法，正确的有__。

A．基金管理人的督察长应当检查基金募集期间基金销售活动的合法、合规情况，并在基金募集之前编制专项报告，予以存档备查

B．基金管理人委托代销机构办理基金的销售，应当与其签订书面代销协议，约定支付报酬的比例和方式，明确双方的权利和义务

C．基金管理人的督察长应当定期检查基金销售活动的合法合规情况，在检查稽核季度报告中做专项说明，并报送

D．基金管理人应当自签订代销协议之日起7日内，将代销协议报送中国 

18、____采用估值技术确定公允价值，在估值技术难以可靠计量公允价值的情况下，按成本计量。

A：首次发行未上市的股票

B：送股.转增股.配股和增发新股等发行未上市股票

C：发行未上市的债券和权证

D：非公开发行股票.公开发行股票网下配售部分等有明确锁定期的流通受限股票 

19、两个或两个以上的当事人按共同商定的条件，在约定的时间内定期交换现金流的金融交易，称之为__。

A．金融股权 

B．金融期货

C．金融互换 

D．结构化金融衍生工具 

20、对基金管理人而言____营销成功与否关系到企业的生存和发展。

A：封闭式基金

B：开放式基金

C：私募基金

D：公募基金 

21、下列各项中，不属于封闭式基金交易规则的是__。

A．报价单位为每份基金价格

B．基金的交易遵从“价格优先，时间优先”的原则

C．买卖份额申报数量应当为100份或其整数倍

D．申报价格最小变动单位为0.01元 

22、在计算基金业绩时，__越高，说明基金的投资效果越好。

A．基金分红

B．留存收益

C．已实现收益

D．时间加权收益率 

23、下列关于基金市场参与主体的说法，正确的有__。

A．基金市场的参与者根据所承担的责任与作用的不同，可以分为基金当事人、基金市场服务机构、监管和自律组织三大类

B．基金当事人包括基金份额持有人、基金管理人、基金托管人

C．基金的主要服务机构是基金销售机构、注册登记机构、基金投资咨询机构

D．我国基金市场的监管主体是中国证券业协会

24、关于股票的市场价格，下列表述正确的有__。

A．从长期看，股票的市场价格由股票的内在价值决定

B．股票的市场价格由市场交易量决定

C．股票的市场价格一般是指股票在一级市场的发行价格

D．股票的市场价格呈现出高低起伏的波动性特征 

25、销售机构的自助式前台系统应当符合的规定有__。

A．基金销售机构要为基金投资人提供核实自助式前台系统真实身份和资质的方法

B．为基金投资人披露基金销售机构情况

C．采取等效实名制的方式核实基金投资人身份

D．设定投资人单笔和每日累计可以认购、申购和赎回的最大金额 

26、下列不列入基金管理过程中发生费用的有__。

A．基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失

B．基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用

C．基金合同生效前的相关费用，包括但不限于验资费、会计师和律师费、信息披露费等费用

D．基金份额持有会费用 

27、封闭式基金份额的申购与赎回是在__之间进行的。

A．基金份额持有人与销售代理人

B．基金份额持有人与基金管理人

C．基金份额持有人与注册登记人

D．基金份额持有人与基金份额持有人 

28、股票风险的内涵是指预期收益的__。

A．可接受性

B．确定性

C．永久性

D．不确定性 

29、基金托管人需要对__出具意见。

A．基金公司财务报告

B．基金财务会计报告

C．中期基金报告

D．年度基金报告 

30、下列选项中，__包括数据库、服务器、网络通讯、安全保障等。

A．辅助式前台系统

B．自助式前台系统

C．后台管理系统

D．信息管理平台应用系统的支持系统 

二、多项选择题（在每题的备选项中，有 2 个或 2 个以上符合题意，至少有1 个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分，本大题共30小题，每小题2分，共60分。)  

31、下列关于ETF的说法，正确的有__。

A．ETF本质上是一种指数基金

B．ETF规模的变动最终取决于市场对ETF的真正需求

C．ETF会不可避免地承担所跟踪指数面临的系统性风险

D．我国首只ETF采用的是抽样复制 

32、在我国，对__从证券市场中取得的收人，包括买卖股票，债券的差价收入，股权的股息，红利收入，债券的利息收入及其他的收入，暂不征收企业所得税。

A．证券投资基金

B．企业

C．基金管理公司

D．非银行金融机构

33、关于有价证券的期限性，下列描述正确的有__。

A．债券的期限不具法律约束力，但可以对融资双方权益起到保护作用

B．股票一般没有期限性

C．股票可以视为无期证券

D．债券一般有明确的还本付息期限，以满足不同筹资者和投资者对融资期限以及与此相关的收益率需求 

34、基金会计核算中，按固定价格报价的货币市场基金一般__损益。

A．逐时结转

B．逐日结转

C．逐周结转

D．逐月结转

35、下列情况中，符合基金管理公司的公司治理结构中有关董事制度规定的有__。

A．甲公司董事会共5人，其中董事2人

B．乙公司董事会共10人，其中董事3人

C．丙公司董事会共11人，其中董事4人

D．丁公司董事会共9人，其中董事3人 

36、基金销售人员从事基金销售活动时的禁止行为包括__。

A．诋毁其他基金销售机构

B．接受投资者全权委托

C．违规向他人提供基金未公开的信息

D．账外暗中给予他人财物或利益 

37、关于债券发行主体，下列论述不正确的是__。

A．债券的发行主体是

B．不论哪个国家，公司债券的发行主体均是股份公司

C．机构债券是由经批准的机构发行的债券

D．金融债券的发行主体是银行或非银行的金融机构 

38、证券经营机构是证券市场上主要的投资者，以其__进行证券投资。

A．受托投资资金

B．营运资金

C．自有资本

D．银行贷款 

39、中国的第一家证券交易所——上海证券交易所于__成立。

A．1990年7月

B．1990年12月

C．1991年7月

D．1991年12月 

40、债券票面利率是债券年利息与债券票面价值之比率，又称为__。

A．到期收益率

B．实际收益率

C．持有期收益率

D．名义利率

41、有价证券中，由基础证券发行人或其以外的第三人发行，并约定持有人在规定期间内或特定到期日，有权按约定价格向发行人购买或出售标的证券，或以现金结算方式收取结算差价的是__。

A．金融期货

B．交易所交易期权

C．金融远期合约

D．权证 

42、交易型开放式指数基金(ETF)和上市开放式基金(LOF)的区别主要包括__。

A．LOF的申购、赎回是基金份额与现金的对价；而ETF与投资者互换的是基金份额与一揽子股票

B．只有大投资者(基金份额通常要求在50万份以上)才能参与ETF一级市场的申购、赎回交易；而LOF在申购、赎回上没有特别的要求

C．ETF通常采用被动式管理方法，而LOF则可以是指数基金，也可以是主动管理型基金

D．ETF的申购、赎回通过交易所进行，而LOF的申购、赎回既可以在代销网点进行，也可以在交易所进行 

43、在公司证券中，通常将银行及非银行金融机构发行的证券称为__。

A．机构证券

B．商业票据

C．金融证券

D．货币证券

44、我国____规定“基金管理公司向特定对象募集资金或者接受特定对象财产委托从事证券投资活动的具体管理办法，由根据本法的原则另行规定。”

A：《证券投资基金法》

B：《中华人民共和国公司法》

C：《中华人民共和国证券法》

D：《中华人民共和国刑法》 

45、____是指标有票面金额，用于证明持有人或该证券指定的特定主体对特定财产拥有所有权或债权的凭证。

A：资本证券

B：有价证券

C：货币证券

D：商品证券 

46、ETF与投资者交换的是__。

A．现金

B．一篮子股票

C．一篮子债券

D．基金份额 

47、我国基金业的发展阶段可分为__。

A．早期探索阶段

B．试点发展阶段

C．快速发展阶段

D．高速发展阶段 

48、《证券投资基金评价业务管理暂行办法》中所指的基金评价专指基金评价机构及其评价人员对__开展评级、评奖、单一指标排名等。

A．基金的收益和风险

B．基金管理人的预测能力

C．基金的分析研究及投资咨询

D．基金管理人的管理能力 

49、债券是证明__关系的凭证。

A．产权

B．委托代理

C．债权债务

D．所有权 

50、目前我国主要的场外交易市场有__。

A．证券交易所

B．代办股份转让系统

C．非上市股份有限公司股份报价转让试点

D．银行间债券市场 

51、____是基金的组织者和管理者，在整个基金的运作中起着核心的作用。

A：基金投资者

B：基金管理人

C：基金托管人

D：监管机构 

52、QDII基金面临的风险有__。

A．汇率风险

B．流动性风险

C．国别风险、新兴市场风险等特别投资风险

D．QDII基金管理者海外市场管理经验相对不足所带来的风险 

53、证券投资人中，机构投资者包括__。

A．机构

B．事业法人

C．基金

D．个人 

54、基金销售人员在阅读基金招募说明书时应重点关注的披露信息包括__。

A．风险提示

B．基金的运作方式

C．基金的投资

D．招募说明书摘要 

55、依据投资理念的不同，基金可以分为__。

A．增长型基金

B．收入型基金

C．主动型基金

D．被动型基金 

56、两个或两个以上的当事人按共同商定的条件，在约定的时间内定期交换现金流的金融交易，称之为__。

A．金融期权

B．金融期货

C．金融互换

D．结构化金融衍生工具 

57、目前，我国开放式基金的注册登记体系的模式包括__。

A．“统一”模式

B．“内置”模式

C．“外置”模式

D．“混合”模式 

58、基金已实现收益是指基金利润减去__后的余额。

A．利息收入

B．投资收益

C．公允价值变动收益

D．其他收入扣除相关费用后的余额 

59、我国股票价格指数不包括__。

A．沪深300指数

B．恒生指数

C．日经指数

D．金融时报指数 

60、基金主要的运作环节包括__。

A．基金的募集与营销

B．份额的注册登记

C．资产的托管

D．投资管理