青海省2016年下半年证券从业资格考试：证券公司的设立和主要业务模拟试题

一、单项选择题（共20题，每题3分，每题的备选项中，只有 1 个事最符合题意）

1、直投基金采用非公开方式募集，对象仅限于机构投资者但不得超过（）人。A．20 B．30 C．40 D．50

2、凭证式债券是（）。A．具有标准格式实物券面的债券B．债权人认购债券的收款凭证C．利用证券账户通过电脑系统完成发行、交易及兑付的债券D．发行主体为银行或者非银行金融机构的债券

3、在实际运用中，股票内在价值的计算模型较为接近实际情况的是__。A．二元增长模型B．零增长模型C．不变增长模型D．以上全部都是

4、公司增加或减少注册资本，应由（）做出决议。A．董事会B．股东大会C．监事会D．全体股东

5、如果市场是有效率的，那么，债券的平均利率和股票的平均收益率会（）。A．大体上接近B．不会接近C．股票的平均收益率会较高D．债券的平均利率较高

6、金融期权与金融期货的不同点不包括__。A．标的物不同，且一般而言，金融期权的标的物多于金融期货的标的物B．投资者权利与义务的对称性不同，金融期货交易的双方权利与义务对称，而金融期权交易双方的权利与义务存在着明显的不对称性C．履约保证不同，金融期货交易双方均需开立保证金账户，并按规定缴纳履约保证金，而金融期权交易中，只有期权出售者才需开立保证金账户D．从保值角度来说，金融期权通常比金融期货更为有效

7、市盈率的计算公式为__。A．每股价格乘以每股收益B．每股收益加上每股价格C．每股价格除以每股收益D．每股收益除以每股价格

8、__又被称为“跨期套利”。A．市场内价差套利B．市场间价差套利C．期现套利D．跨品种价差套利

9、利用货币乘数的作用，达到控制商业银行信贷规模的目的需要调节__。A．再贴现率B．直接信用控制C．法定存款准备金率D．公开市场业务

10、把证券投资基金称为（）。A．共同基金B．单位信托基金C．证券投资信托基金D．信托基金

11、我国目前对证券发行实行的是（）。A．核准制B．审批制C．审查制D．核查制

12、价值培养型投资理念是一种__的投资理念。A．收益相对分散B．风险相对分散C．投资收益共享型D．投资风险共担型

13、上市公司信息披露应遵循（）原则。A．真实、准确、完整、权威B．真实、准确、完整、及时C．真实、准确、完整、有效D．真实、准确、完整、审核

14、以下不属于金融期货合约的基础工具的是（）。A．股价指数B．债券C．外汇D．商业票据

15、关于套利组合，下列说法中，不正确的是__。A．该组合中各种证券的权数满足x1+x2+…+xn=1B．该组合因素灵敏度系数为零，即x1b1+x2b2+…+xnbn=0C．该组合具有正的期望收益率，即x1E(r1)+x2E(r2)+…xnE(rn)＞0D．如果市场上不存在(即找不到)套利组合，那么市场就不存在套利机会

16、__是按当年不变价格计算的国民生产总值与按基年不变价格计算的国民生产总值的比率。A．零售物价指数B．生产者物价指数C．国民生产总值物价平减指数D．生活费用价格指数

17、（）负责ADR的注册和过户，安排ADR在存券信托公司的保管和清算。A．存券银行B．存券公司C．托管公司D．存托公司

18、中国证券市场实行（）制度。A．公开交易B．登记C．管辖D．管辖

19、证券投资基金在美国被称为（）。A．单位信托基金B．证券投资信托基金C．共同基金D．信托基金

20、__在多因素模型的基础上突破性地发展了资本资产定价模型，提出套利定价理论(APT)，进一步丰富了证券组合投资理论。A．马柯威茨B．理查德·罗尔C．史蒂夫·罗斯D．威廉·夏普

二、多项选择题（共 15 题，每题4分，每题的备选项中，有 2 个或 2 个以上符合题意，至少有1 个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分）

21、关于基金管理费，下列说法正确的是__。A．基金管理费通常按照每个估值日基金净资产的一定比率(年率)逐日计提，累计至每月月底，按月支付B．基金规模越大，收益越多，管理费率就越高C．我国基金的年管理费率最初为2.5%，随着基金规模的扩大和竞争的加剧，管理费有逐步调低的倾向D．管理费通常从基金的股息、利息收益中或从基金资产中扣除，不另向投资者收取

22、银行的货币对股票价格有直接的影响，其手段包括__。A．发行国债B．再贴现C．公开市场业务D．存款准备金制度

23、证券市场一体化的主要表现是__。A．异地上市、海外上市以及多个市场同时上市的公司数量和发行规模日益扩大，海外发行主权债务工具的规模也非常巨大B．个人投资者可以借助互联网轻松实现跨境投资C．交易所之间合并或合作的案例层出不穷，场外市场在购并等交易活动的驱动下也渐趋融合D．全球资本市场之间的相关性显著增强

24、关于利率风险，下列说法正确的有__。A．长期国债的利率一般比短期国债的利率高，这是因为利率风险对长期债券的影响大于短期债券B．股票收益率一般高于债券，这是因为股票面临的市场风险比债券大C．利率风险对普通股的影响要大于对优先股的影响D．浮动利率债券是对信用风险的补偿

25、在我国最早出现的证券交易机构是外商开办的__。A．天津市企业交易所B．上海华商证券交易所C．上海众业公所D．上海股份公所

26、我国目前的证券发行制度实行核准制，并配之以__。A．网络公示制度B．发行审核制度C．保荐制度D．连带责任制度

27、由于大多数股票价格的变动与股价指数同方向，所以在股票现货市场和股票指数期货市场__。A．做同方向操作将抵消投资组合的非系统性风险B．做反方向操作将抵消投资组合的非系统性风险C．做同方向操作将增大投资组合的非系统性风险D．做反方向操作将增大投资组合的非系统性风险

28、公开披露基金信息，不得有下列__行为。A．诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金份额发售机构B．违规承诺收益或者承担损失C．虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏D．对证券投资业绩进行预测

29、关于我国金融债券的叙述，错误的是__。A．我国金融债券的发行始于北洋时期B．1993年，中国国际信托投资公司被批准在境内发行外币金融债券，这是我国首次发行境内外币金融债券C．1985年由中国工商银行、中国农业银行发行金融债券开办特种货款，这是我国经济改革以后国内发行金融债券的开端D．新中国成立之后的金融债券发行始于1982年，中国开发银行在日本东京证券市场发行了外国金融债券

30、关于人民币债券交易的叙述，正确的是__。A．交易方式包括现券买卖与回购交易两部分，现券交易品种目前为国债和以市场化形式发行的性金融债券B．债券托管结算和资金清算分别通过国债登记结算有限公司和中国人民银行支付系统进行C．清算速度为T+2或T+1D．实行“见券付款”、“见款付券”和“券款对付”三种清算方式

31、基金托管人和其他基金信息披露义务人应当依法披露基金信息，并保证披露信息的__。A．实用性B．准确性C．真实性D．完整性

32、封闭式基金的交易价格__。A．并不必然反映基金净资产值B．受市场供求关系影响C．固定不变D．会出现折价现象

33、下面叙述错误的是__。A．欧洲债券一般由发行地所在国的证券公司、金融机构承销B．外国债券由一家或几家大银行牵头，组成十几家或几十家国际性银行，在一个国家或几个国家同时承销C．欧洲债券在法律上所受的比外国债券宽松得多D．欧洲债券和外国债券在发行纳税方面不存在差异

34、ETF(证券交易所交易基金)的优势包括__。A．日内交易与二级市场的高流动性B．价格与净值偏离较小C．税收高效性D．成本分配公平性，保护继续持有者利益

35、关于非流通国债的论述，错误的是__。A．非流通国债是指不允许在流通市场上交易的国债B．非流通国债必须记名C．非流通国债不能自由转让D．非流通国债的发行对象只是个人