证券投资学教学大纲哦

（2016年）

课    程：     证券投资学

授课老师：     胡荣振

课程类别：     专业选修课

课程安排说明： 2016年2月28日～2016年6月18日

教学课时数：    3×16＝48课时

教材和参考书目：

指定教材：      曹建元主编，《证券投资学》，上海财经大学出版社，2016第二版。

参考书目：      中国证券业协会主编，《证券市场基础知识》，上海财经大学出版社，2012。

中国证券业协会主编，《证券投资分析》，上海财经大学出版社，2012。

参考专业刊物：《证券市场研究》、《上海证券报》等。

预备知识

本课程是投资经济的专业基础课，主要介绍证券投资的基本概念、基本理论及相关的基础知识。适合于已经掌握《投资学》、《政治经济学》的学生修习。

教学目的

通过本课程的教学，应使学生了解证券投资的基本知识和基本理论，熟悉证券市场、证券投资主体、证券投资客体的基本内容和相互之间的联系，掌握证券投资的流程、方法和基本分析技能，提高学生的实际动手能力。

考核形式

本课程在学完有关章节后，将要求学生结合课程内容写小论文，事后进行课堂讨论，期末考试一次。学生成绩中所占比重如下：

小论文及讨论（含考勤）        30%

期末考试                      70%

试卷结构 

是非题                        20%

选择题                        10%

简答题                        30%

计算题                        20%

论述题                        20%

学术诚实

涉及学生的学术不诚实问题主要包括考试作弊；抄袭；伪造或不当使用在校学习成绩；未经老师允许获取、利用考试材料，对于学术不诚实的最低惩罚是考试给予零分，其他的惩罚包括报送学校相关部门并按照有关规定进行处理。

证券投资学教学要点

第一章  证券投资概述

1证券投资的基本概念：证券和证券投资的基本概念，证券投资的基本要素以及相互间关系、分类；证券投资与证券投机的关系。

2.证券投资的收益和风险：证券投资的收益及其计算，证券投资的风险及其计算，证券投资收益和风险的关系。

3.证券投资的程序和策略：证券投资的程序，证券投资的策略，证券投资的技巧。

第二章证券投资理论

1.资产组合理论：马柯维茨的证券组合理论通过分析证券的收益和风险，确定组合的有效集，并根据投资目标，确定最佳组合的方法；指数模型认为组合收益有赖于组合风险和系统风险的关系。

2.资本市场理论：资本资产定价模型；套利定价模型。

3.随机漫步理论。

4.相反理论。

第三章  证券投资主体

1.个人投资者：个人证券投资的目的及影响因素。

2.机构投资者：机构投资者的特征。

              机构投资者的类型：证券公司类，证券投资基金类，保险保障类（保

                                险公司，社保基金，企业年金，职业年金）信托

                                类，QFLL类，银行类，其他类。 

第四章  证券投资客体

1.债券：债券性质、要素、特征和分类。

2.股票：股票性质、要素、基本特性和分类。

3.证券投资基金：基金特点和分类。

4.金融衍生工具：金融期货的特征、功能、要素、种类；

               金融期权性质、要素、种类。

第五章证券市场

1.证券发行市场：证券发行市场功能、市场构成；证券发行目的及发行程序；证券发行

                   承销与推介。

2.证券流通市场：证券流通市场的功能及构成。

3.证券交易所：证券交易所的含义、特征、组织形式及其功能和职能。

4.证券场外市场：证券场外市场的功能、构成和交易对象，店头市场、第三市场和第四

                    市场，其他证券市场。

5.证券中介机构：证券承销商的资格，权利和义务；证券经纪商的资格，权利和义务，

                证券自营商。

第六章  证券交易

1.证券交易程序：开户、委托、竞价、成交、交割、清算、过户。

2.证券交易方式：现货交易、信用交易、金融期货交易、金融期权交易。

第七章  证券价值分析

1.债券的价值分析：影响债券价格的主要因素、债券价值评估及利率期限结构。

2.股票的价值分析：影响股票价格的主要因素、股票的定价模型、股价指数及编制。

3.证券投资基金的价值分析：证券投资基金的收益和费用、影响基金价值的主要因素、

                          证券投资基金的价值分析。

4.金融衍生工具的价值分析：金融期货的价格决定、金融期权的价格决定。

5.其他衍生工具的价值分析：认股权证的要素和价格决定、可转换债券的要素和价格决

                             定。

第八章  证券投资的基本分析

1.宏观因素分析：政治因素、经济因素、市场因素等。

2.行业分析：行业的市场结构、行业的生命周期、行业的景气变动及的产业。

3.公司分析：公司运作分析、公司财务分析。

第九章  证券投资的技术分析

1.技术分析概述：技术分析的概念、理论基础、要素及分类。

2.K线分析：K线理论、K线的种类及意义、K线的组合分析及缺口分析。

3.形态和曲线分析：形态分析、曲线分析。

4.技术指标分析：量价分析和逆时钟分析、MACD、KDJ。

第十章  证券投资风险管理

1.证券投资风险识别：证券投资主体风险、证券发行主体风险、证券投资风险、证

                   券经营机构风险、证券投资工具风险。

2.证券投资风险防范：强化证券投资的监管、加强投资者保护、健全上市公司治理结构、

                       完善证券经营机构的的风险管理、严格金融衍生工具的风险控制、

                       防范证券投资主体风险。

第十一章  国际证券投资

1.国际证券市场：纽约证券交易所、伦敦证券交易所，东京证券交易所、联合交易

               所。

2.国际证券投资的方式：国际股票投资、国际投资基金及国际债券投资。

3.国际证券投资的风险管理：国家风险、汇率风险。