应收账款信用风险的防范与控制研究
摘 要:在市场竞争日益激烈的今天，赊销活动在企业销售中被广泛使用，由此产生了数额巨大的应收账款，对企业生产经营活动有着重大的影响。应收账款作为企业流动资产的一个重要项目，其金额的大小将会影响到企业资金成本和管理费用以及利润和企业的发展。因而，企业该如何规避应收账款信用风险，加强应收账款的风险防范与控制就显得尤为重要。为了减少或降低应收账款风险,加速企业资金周转,提高资金使用效率,企业必须采取相应的对策,建立有效的管理模式,加强对应收账款风险的防范与控制。本文从应收账款现状分析，阐述企业应收账款存在的问题及原因，提出有效提高企业应收账款质量的管理方法。
关键词 应收账款；信用风险；防范；控制
应收账款是指企业因销售商品、提供劳务而应向购货或接受劳务单位收取的款项，是企业销售商品、提供劳务等经营活动所形成的债权。应收账款可以促进销售，增强企业的竞争力，同时也可以加速产品销售的实现，加快产成品向销售收入的转化速度，从而降低存货中的产成品数额及相关费用。但应收账款过多也会使营业周期延长，影响企业资金循环，使大量的流动资金沉淀在非生产环节上，致使企业现金短缺，加大财务风险，严重影响正常的生产经营。因此，完善应收账款管理机制，对加快货款回收、防范财务风险、提高经营效益具有重要意义。针对企业应收账款管理上可能存在的种种风险，结合企业自身的实际情况，建立应收账款的风险防范机制，从源头上化解应收账款风险已是刻不容缓。
一、应收账款的管理现状及产生的经营风险
（一）企业防范意识淡薄
在现代社会激烈的竞争机制下,为了抢占市场, 扩大销售, 一些企业在进入当地市场之初, 为了尽快地打开营销局面, 不但要在成本、价格上下功夫, 而且必须大量地运用商业信用促销。但是, 某些企业的风险防范意识不强,为了扩销,在事先未对付款人资信度作深入调查、对应收账款风险进行正确评估的情况下, 盲目地采用赊销策略去争夺市场 , 采用较宽松的信用,采取与客户签订短期的、一定赊销额度的销售合同来吸引客户, 扩大其市场份额, 于是产生了较高的账面利润。但是赊销只重视账面的高利润,忽视了大量被客户拖欠占用流动资金能否及时甚至不能收回的问题, 实行赊销, 买方将从中得到的好处即是延期付款, 但销售企业就会由此产生应收账款, 由竞争引起的应收账款是一种商业信用, 这种情况下产生的应收账款一般占企业应收账款总额的比例较大，从而成为应收账款风险加大的主要原因。
（二）企业内控措施不到位
有些企业对应收账款的管理缺乏规章制度,或有章不循,形同虚设。财务部门不及时与业务部门核对,销售与核算脱节,问题不能及时暴露,一些企业应收账款居高不下,催收、清理不及时,账龄老化,却任其发展,存在应收账款长期挂账现象。
销售部门负责赊销,从而形成应收账款,货款的追讨往往是财务部门的责任。在一些企业，财务部门只是起着单纯的记录作用,将应收账款的发生额按客户登入明细账,账龄的分析也是形式上的操作,这种简单的记账式管理根本就解决不了问题；在另一些企业,由于各自职责所在,产生财务部门和销售部门的矛盾,不利于正常的生产经营。
（三）企业应收账款管理失当
在某些企业中，为调动销售人员的积极性，往往实行职工工资总额与经济效益挂钩，销售人员为了个人利益，只关心销售任务的完成，采取赊销、回扣等手段强销商品，使应收账款大幅度上升，而对这部分应收账款，企业未采取有效措施要求相关部门和经销人员全权负责追款，导致应收账款大量沉积下来，给企业经营背上了沉重的包袱。
企业应收账款管理失当主要表现在以下方面：（1）企业信用管理部门不能正确制订客户的信用，信用管理部门形同虚设，不能及时对客户的相关资料进行收集评价，不定期召开会议分析客户经营变化情况，对客户信用一旦制定从不根据市场情况进行调整。（2）对企业发生的应收账款缺乏过程监控，日常控制不规范。企业对发生的赊销、收账、逾期风险预警等全过程缺乏监控。（3）企业没有专门的清理小组，对应收账款进行催讨。有些企业只重视产品销售，对应收账款不够重视，或只要求销售部门进行催讨，但没有考核指标。
（四）应收账款产生的经营风险
1.应收账款占有流动资金数额大
应收账款占有流动资金数额大，加剧了企业周转资金不足的困难。企业在赊销产品时，发出存货，货款却不能同时收回，而企业对逾期不还款的客户不能采取相应措施，致使企业流动资金被大量占用，长此以往必将影响企业流动资金的周转，使企业货币资金短缺，从而影响企业的正常开支和正常生产经营。
应收账款未实现现金的流入，属于应收而未收的资产，代表企业的债权，应收账款的不断增加，使企业资金的周转速度减慢，使大量的流动资金沉淀在非生产环节，致使企业的生产经营资金短缺，影响了企业正常的生产经营。
应收账款降低了企业的资金使用效率，企业效益下降。由于企业的物流与资金流不一致，发出商品，开出销售，货款却不能同步收回。这种没有货款回笼的入账销售收入，势必产生没有现金流入的销售业务损益产生、销售税金上缴及年内所得税预缴。如果涉及跨年度销售收入导致的应收账款，则可产生企业流动资产垫付股东年度分红，占用了大量的流动资金，久而久之必将影响企业资金的周转，进而导致企业经营实际情况被掩盖，影响企业生产计划、销售计划等。无法实现既定的效益目标。
2.应收账款夸大了企业经营成果
应收账款夸大了企业经营成果，使企业存在着潜亏或损失。目前，我国企业确认收入时遵循权责发生制原则，发生赊销的账务处理为，借记“应收账款”科目，贷记“营业收入”科目，将赊销收入全部记入当期收入，因此，企业本期利润的增加并不能表示本期实现的现金收入。根据谨慎原则，企业可根据实际情况对应收账款自行计提坏账准备，但在实务中，为了便于纳税，有关税法、行规中明确规定，计提比例一般为3‰～5‰。坏账是企业无法收回或收回的可能性极小的应收账款。由于发生坏账而产生的损失，称为坏账损失。企业对发生的坏账依法处理后，作为企业的一项经营发生的管理费用可冲减企业利润。如果企业应收账款大量存在，存在坏账的可能性也会随之增加，即实际发生的坏账损失远远超过提取的坏账准备。这样，等于夸大了企业的经营成果，而对可能发生的损失不能充分估计。
企业的账上利润的增加并不表示能如期实现现金流入，企业应收账款的大量存在，虚增了账面上的销售收入，在一定程度上夸大了企业经营成果，增加了企业的风险成本。
3.应收账款增加了企业现金流出的损失
应收账款增加了企业现金流出的损失。从赊销的账务处理可以看出赊销虽然使企业产生了较多的收入，增加了利润，但没使企业的现金流入增加，反而使企业不得不垫付资金来缴纳各种税金和支付费用，加速了企业的现金流出。
（1）应收账款的发生意味着企业销售收入的成立。流转税是以销售收入为计算依据，按期以现金方式缴纳。
（2）应收账款使企业利润增加，企业盈利后需缴纳企业所得税。
（3）应收账款的管理成本（即信用调查费用、信用收集费用、账簿记录费用、收账费用等）会增加企业的现金流出。
4.应收账款增加了企业资金机会成本损失
首先，被应收账款占用的资金，客观上要求在经营中加速周转，得到回报，但由于应收账款的大量存在，特别是逾期应收账款的比例在不断上升（目前，我国逾期应收账款占应收账款的比例高达60％以上，而西方国家不到10％），导致被占用在应收账款上的资金丧失了其时间价值。其次，因应收账款而引起在催收过程中，迫使企业不得不投入大量的人力、物力和财力，加大了催收成本；同时，因大量资金被沉淀，借款时间被延长，增加了利息费用。由于各种成本费用加大，使得资金丧失了赢利机会，增加了资金的机会成本。
三、应收账款信用风险的防范与控制
企业为了减少信用风险，应当建立相对的信用管理部门，由它对应收账款从客户信用评价到账款收回的全过程进行管理。
应收账款投资成本与收益并存。企业采用赊销方式,虽要付出一定代价,但也可以开拓并占领市场,降低产成品的仓储和管理费用。为全面衡量应收账款的边际产出与边际投入,提高应收账款的投资效益,企业应从实际出发,做好应收账款的管理工作。
为了减少或降低应收账款风险,加速企业资金周转,提高资金使用效率,企业必须采取相应的对策,建立有效的管理模式,加强对应收账款风险的防范与控制。
（一）制定合理的信用
信用又称应收账款,是指企业在采用信用销售方式时,为对应收账款进行规划和控制所确定的基本原则和规范。信用是企业财务的一个重要组成部分,主要包括信用标准、信用条件、信用额度和收账四部分。
1.确定适当信用标准,谨慎选择客户
（1）划分客户信用等级
企业应以信用评估机构、银行、财税部门、消费者协会和工商管理部门等保存的有关原始记录和核算资料为依据，经过加工整理而获得客户的信用资料。在此基础上，根据对客户信用资料的分析确定评价信用优劣的数量标准，以一组具有代表性、能够说明付款能力和财务状况的若干比率(如流动比率、速动比率、应收账款周转率、存货周转率、产权比率、资产负债率、赊购付款履约情况等)作为信用风险指标，根据数年中最坏年度的情况分别找出信用好和信用坏两类顾客的上述比率的平均值，依此作为比较其他客户的信用标准。然后，利用客户公布的财务报表数据测算其拒付风险系数的能力，再结合企业承担违约风险及市场竞争的需要，具体划分客户的信用等级。
（2）评价客户资信程度
每隔一段时间,公司都要对老客户重新进行一次资信状况评审,及时掌握老客户的发展变化,分析老客户的资信和未来发展情况。通过对新老客户严格的资信调查,科学地信用评估,最终确定客户信用度的高低,与信誉好的客户开展业务往来。对资信状况有所下降的客户及时采取减少发货、实行担保和加强货款催收等措施,对资信状况差和长期拖欠款的用户则停止发货。
企业在作出是否对客户提供商业信用以及对哪些客户提供、赊销的额度多少等决定之前，首先要对客户的信用情况进行调查，做到知彼知己，防患于未然。企业应广泛收集有关客户信用状况的资料，并据此采用定性分析及定量分析的方法评估客户的信用品质。取得分析结果后应注意或减少与信用差的客户发生赊账行为并对往来多、金额大或风险大的客户加强监督。根据客户的资信状况，确定所能给予的最大赊销，预防坏账损失的发生。
应收账款管理首先应从源头控制,防患于未然。为客户建立资信档案并根据收集的信息进行有效的信用评估。
（3）建立客户挡案
在确定客户信用等级和对客户进行信用评价的基础上，为每一个客户建立一个信用档案，详细记录其有关资料。企业通常应事先决定档案的有关内容，以使信用控制人员的资料搜集是完整的而不是随机的。客户档案的主要内容一般包括:客户与企业有关的往来情况以及客户的付款记录;客户的基本情况，如客户所有的银行往来账户、客户的所有不动产资料以及不动产抵押状况、客户所有的动产资料、客户的其他投资或转投资等资料;客户的资信情况，如反映客户偿债能力、获利能力及营运能力的主要财务指标，反映客户即期及延期付款情况，客户的实际经营情况及发展趋势信息等。
2.制定和完善信用
企业在充分进行信用等级评定和恰当进行信用评价以后，就可以在此基础上制定合理的信用。
（1）现金折扣
现金折扣是企业为鼓励客户提前付款而给予的偿付款项上的优惠，它应该与信用期限结合起来考虑。现金折扣一方面可以促进客户提前付款、减少应收账款上的资金占用，扩大销售;另一方面则由于给予了客户折扣优惠，增加了企业的财务负担。因此，企业在准备实行现金折扣时，应在折扣所能带来的收益和为此付出的代价之间进行权衡择优选择。
（2）确定信用期限
信用期限是企业允许客户从购货到付款的时间间隔。信用期过短，不能吸引顾客，在竞争中会使销售额下降;信用期过长，可以扩大销售额，但同时也会使应收账款占用资金的机会成本增加，增加收账费用和坏账损失。因此，企业必须确定合适的信用期限。
（3）实行信用额度制度
信用额度是指企业愿意对某一客户承担的最大的赊销风险额。企业应根据客户的信用等级及有关资料，为每一客户设定一信用额度。在日常业务中，企业可以连续地接受某一客户的订单，只要对该客户的赊销额不超过其信用额度，就可以对其办理赊销业务;一旦超过信用额度，除非经企业有关部门批准，否则不能再对该客户提供赊销。实行信用额度制度虽然不一定能够提高客户付款的概率，但它可以不付款引起的坏账损失。同时，还应随着市场销售情况和客户信用情况等的变化、企业可能和愿意承担的赊销风险的变化，定期对客户的信用额度重新加以核定，使信用额度经常保持在企业所能承担的风险信用范围之内。
另外，企业应根据情况的变化不断修改和调整信用，尽量协调三个相互矛盾的目标:(1)把销售提高到最大;(2)把应收账款的机会成本降到最低;(3)把坏账损失降到最小。如果改变后的信用所增加的利润足以补偿其所包含的风险时，企业就应改变信用。除此以外，企业还可根据具体情况制定和实行给予客户一些其他优惠的，如分期付款、季节性付款、先发货后付款等。
（二）加强应收账款的日常管理
1.合理分工、明确职责
企业只有建立分工明确、配合协调的应收账款的内部管理机制，才能有效地降低不必要的应收账款占用，避免坏账损失的发生，同时也可以有效地防止业务处理过程中的舞弊和差错，避免或及时发现不法分子截留、贪污企业货款的行为，减少应收账款风险。企业的应收账款涉及到销售部门、仓储部门、财务部门、会计部门等，企业必须将与应收账款相关的有关职责落实到各个部门及其人员。例如销售部门应根据客户订单载明的商品的名称、品种、规格、数量等编制销货通知单;财务部门根据销售通知单所载明的客户的名称，对客户进行调查，确定是否赊销与信用期限的长短;仓储部门根据经过批准的销售通知单发货;会计部门根据有关文件开具，登记账款。
2.强化对赊销业务的授权和控制
赊销虽然可以扩大企业的销售额，但同时也增加了潜在的风险。因此，对于赊销业务，财务部门除了应对客户的信用进行深人调查外，还必须经过领导或有关部门的授权批准，将赊销控制在合理的限度内。
3.建立应收账款坏账准备制度，及时进行赊销业务的账务处理
无论企业采取怎样严格的信用，只要存在着商业信用行为，坏账损失的发生总是不可避免的。因此，企业应遵循谨慎性原则，对坏账损失的可能性预先进行估计，建立弥补坏账准备金制度，即提取坏账准备。会计部门应设置“应收账款”“坏账准备”等账户，及时进行赊销业务的账务处理;有关总账与明细账应由不同的人员分工负责，加强相互控制，并定期将总账和明细账进行核对，如发现不符应及时查明原因。
4.落实责任制
对销售部门考核要根据资金时间价值、赔偿能力等实行谁经手、谁负责、谁回笼、谁得益，将回收、责任、期限落实到人，辅以考核挂钩、奖惩兑现的手段，以充分调动营销人员收款的积极性。同时加强营销队伍建设，明确发货审批权限，责任到人，防止盲目发货或发“人情货”。
5.加强收账管理
实行全面监督。通过账龄分析、平均收账期分析、收现率分析等判断客户是否存在账款拖欠问题，从而估计潜在的风险损失，正确地估量应收账款价格，以便及时发现问题，提前采取对策。
确定合理的收账程序。促使客户愿意偿还货款，施加适当压力，即以合乎性、理、法的方法收回账款。对逾期较短的客户，不必过多地打扰，以电话或信函通知即可，以免失去这一客户;对尚未到期的客户，可措辞婉转地写信催收;对逾期较长的客户，应频繁地进行催收;对故意不还或使用前述方法无效的客户则应提请有关部门仲裁或诉诸法律。
（三）建立信用报告制度
企业应定期召开不同层次的信用报告会议，以利相互沟通，及时掌握情况，将信用风险减至最低。
信用报告会议可分为:(1)信用控制部门内部会议。其中心议题可以是信用控制部门的运作情况、过去的工作绩效和未来的工作规划，时间一般为两周一次。(2)信用控制单位和业务部门的联席会议。其中心议题可以是对主要客户的信用风险及目前危险客户的分析和评价、逾期账款和超过信用额度销售账户分析、未来市场展望及新客户的财务资料等，时间一般为两月一次。(3)最高财务主管或管理当局会议。其中心议题可以是目前信用控制的运作情况及所遇到的困难和信用风险预测、企业信用的执行情况及改进措施等，时间一般为一月一次。
（四）开展信用保险
所谓信用保险是企业在采用赊销方式销售商品或提供服务时，对于因买方破产或拖欠造成的坏账损失，由保险公司按照约定的条件承担经济赔偿的险种；它能够有效地帮助企业规避和转嫁贸易信用风险、降低高额坏账造成的巨大经济损失。通常情况下，信用保险会在投保企业的欠款遭到延付的情况下，按照事先与企业约定好的赔付比例赔款给企业。引发这种拖延欠款的行为可能是政治风险（包括债务人所在国发生汇兑、征收、战争及等）或者商业风险（包括拖欠、拒收货物、无力偿付债务、破产等）。
凡权利人要求保险人担保债务人或买方信用的保险,属于信用保险。也就是说,保证保险是以投保人自己的信用风险为保险责任的一种财产保险业务；而信用保险是以他人的信用风险为保险责任的财产保险业务。在国际贸易中，银行与保险公司在信用保险项下进行合作已经是一个比较成熟的理念。目前的出口信用保险公司就是由部门、银行、保险联合建立的“企业———保险———银行”三位一体的信用保险体系。国内贸易信用保险是一种在买卖双方开展赊销业务中，用以保障卖方因买方破产或拖欠贸易货款而造成损失的险种，它在规避和转嫁贸易信用风险、降低应收账款所造成的巨大经济损失方面具有得天独厚的优势。
企业融资信用保险的理论设计具有其合理性：银行在管理应收账款时，经常受到客户方信息不准确等问题困扰，而保险公司可以利用自身独特的优势，通过专门的风险管理渠道和专业的风险管理人员，作出正确的风险评估和信用额度决策，并能够提供最有效的商账追收服务。这不仅为银行提供回款保障，降低应收账款坏账损失，并通过事前预防、事中监控、事后赔付、追收等加强信用风险管理。由此可以看出，信用保险的作用类似于担保机构，由保险机构为企业提供信用保险，从而把需要银行承担的部分风险转移到保险机构，一旦风险降低了，银行贷款的积极性也就有了。通过上述对中小企业、商业银行和保险机构在融资信用保险中的博弈行为进行的分析论证，不难得出一个三者之间可以实现利益均衡的结论，即中小企业融资信用保险具有理论上的可行性。
此外，企业融资信用保险还具有非常重要的理论意义和现实意义：一是它适应了国内信用贸易的发展趋势，通过保险公司的国内信用保险业务与银行的贸易融资业务的联姻，进一步满足客户保险和融资的双重需求，最终实现“三方”共赢发展。二是信用保险介入银企借贷行为将有利于完善风险补偿机制，将企业部分信用风险转移到保险机构，提高银行贷款积极性。三是将有力推动中国社会信用体系的建设和发展。四是可以弥补当前性信用担保在上的一些不足和缺陷。
在国外，企业为了避免在提供赊销时遭受意外的坏账损失，可以向保险公司投保信用险。目前我国保险公司尚未开展这项业务，但随着我国保险事业的发展，这项业务一定也会开展起来。在投保时，应在坏账损失和保险费之间进行权衡，以使企业风险最小、收益最大。
（五）实行资金融通，加速应收账款的变现
企业为尽早回笼资金，可将未到期的应收账款向银行或其他融资公司抵借或出售。
1.应收账款的抵借
即应收账款的所有者以应收账款作为抵押，在规定的期限取得一定额度借款的资金融通方式。具体分为:
(1)一般性抵借:即不指定具体条件的抵押贷款，当旧账结清后新账继续充当抵借。
(2)特定抵借:即指定某一项或数项应收账款作为抵押，随着这些账款的收回抵押关系自行消除。
应收账款抵借的方式，金融机构拥有应收账款的债权和追索权，因此此方式受到金融机构的普遍认可。
2.应收账款的让售
即企业将应收账款出让给以专门收购应收账款为业的金融公司，从而取得资金的资金融通方式。具体操作为:企业在发货前向金融公司申请贷款，金融公司根据客户的信用等级按应收账款净额的一定比例收取手续费，从预付给让售方的款项中抵扣。客户到期的应收账款，直接支付给融通公司，同时承担坏账风险。
应收账款让售方式，由于融通公司要对客户进行资信调查，无形中为企业提供了专业咨询，且融通公司信息灵活、专业化程度高，有利于坏账的收回;另外，企业不要承担“或有负债”的责任。因此，此方式对企业而言是较好的一种融通方式。
（六）开展债务重组，盘活资金
有时，客户会因资金周转困难或经营陷人困境致使财务发生困难。在此情况下，如果企业对客户采取立即求偿的措施，那么有可能对客户造成较大的困难，使客户永久无法摆脱债务而企业遭受坏账损失;特别是对于双方有长期合作关系的客户，企业的损失将更大。因此，当客户发生暂时财务困难时，双方应寻求重组方式来清偿债务。
债务重组的前提条件是债务人发生财务困难，即债务人出现资金周转困难或经营陷人困境，没有能力按原定条件偿还债务。在此情况下，债权人、债务人通过以资产清偿债务、债务转化为资本、修改其他债务条件等多种组合方式进行债务重组，从而使债务人重新安排资金并得以清偿债务。
总之，只要企业采取有效措施，应收账款的信用风险是可以防范的;也只有进行了科学的防范，才可使企业在市场竞争中既扩大销售、增加盈利，又使应收账款风险尽可能地降到最低，从而使企业立于不败之地。
四、北方创业的应收账款案例分析
（一）公司简介
包头北方创业股份有限公司（600967）经国家经济贸易委员会以“国经贸企改[2000] 1248号”文批复同意以发起方式设立，经内蒙古自治区工商行政管理局核准于2000年12月29日成立。持有注册号150********40号企业法人营业执照，原注册资本人民币8000万元。 2004年4月16日,经中国证券监督管理委员会以“证监发行字【2004】4 4号”文核准，本公司于2004年4月26日在上海证券交易所首次公开向社会公众发行人民币普通股5000万股，每股面值1.00元，每股发行价人民币7.20元。本公司此次发行后的股本为人民币130,000,000.00元。 本公司于2004年6月1日在内蒙古自治区工商行政管理局变更工商注册登记。 经营范围：研制、开发、生产、销售铁路车辆，汽车专用车，冶金机械，压力容器，车辆配件及进出口。是铁路行业的一家实力雄厚的企业。
应收账款是指企业对外赊销的产品、材料、供应劳务等而应向购货或接受劳务单位收取的款项。企业采取赊销的方法，只要方式得当，控制良好，就可以促进销售、减少存货。这里我选择2006年的北方创业公司的应收账款分析，对他的机会成本、信用标准、账龄情况等进行分析。以期初步了解该公司的应收账款情况。表一为该公司主要应收账款明细。
（二）主要应收账款明细
表一 主要应收账款明细 单位：元
公告
| 日期 | 债务人名称 | 欠款金额 | 拖欠时间 | 拖欠原因 | 货币名称 |
2007 06 30 | 包钢（集团）公司设备备件供应公司 | 20669784.93 | 6个月以内 | 人民币元 | |
| 铁道部运输局装备部 | 63827984 | 6个月以内 | 人民币元 | ||
| 中国神华能源股份有限公司 | 28195858.6 | 6个月以内 | 人民币元 | ||
| 国家卫生部 | 63110670 | 6个月以内 | 人民币元 | ||
| 内蒙古捷诚物流有限公司 | 360000 | 6个月以内 | 人民币元 | ||
2006 06 30 | 内蒙古钢联股份有限公司 | 14719453.03 | 2006年 | 购本公司产品 | 人民币元 |
| 中国铝业股份有限公司河南分公司 | 21160280 | 2006年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
| 永辉国际投资公司 | 30452760 | 2006年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
| 河北马头发电有限责任公司 | 22540000 | 2006年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
| 铁道部资金清算中心 | 236722580 | 2006年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
2005 12 31 | 吉林化学工业股份有限公司 | 17112900 | 6个月以内 | 铁路车辆款 | 人民币元 |
| 中国铝业股份有限公司中州分公司 | 22179997.35 | 6个月以内 | 铁路车辆款 | 人民币元 | |
| 铁道部资金清算中心 | 77742030 | 6个月以内 | 铁路车辆款 | 人民币元 | |
| 神华铁路货车有限责任公司 | 15791145.1 | 6个月以内 | 铁路车辆款 | 人民币元 | |
| 内蒙古钢联股份有限公司 | 18211128.53 | 6个月以内 | 铁路车辆款 | 人民币元 | |
2005 06 30 | 冶金工业部北京冶金设备研究院轧钢所 | 137912.75 | 2004年 | 购本公司产品 | 人民币元 |
| 神华铁路货车有限责任公司 | 8831145.1 | 2005年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
| 吉林化学工业股份有限公司 | 16782900 | 2005年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
| 内蒙古第一机械制造集团有限公司 | 17746078.5 | 2005年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
| 济南铁路局经济技术开发总公司 | 8625600 | 2005年 | 购本公司产品 | 人民币元 | |
2004 12 31 | 吉林化学工业股份有限公司 | 9112000 | 6个月以内 | 铁路车辆款 | 人民币元 |
| 冶金工业部北京冶金设备研究院 | 10655406.75 | 6个月以内 | 冶金机械款 | 人民币元 | |
| 湖州丝绸物资有限公司 | 20447156.55 | 1-2年 | 铁路车辆款 | 人民币元 | |
| 铁道部资金清算中心 | 38755500 | 6个月以内 | 铁路车辆款 | 人民币元 | |
| 内蒙古钢联股份有限公司 | 7367913.9 | 6个月以内 | 冶金机械款 | 人民币元 |
（三）应收账款的机会成本
有得必有失，资金放在应收账款上就会产生机会成本。这是企业可能丧失的利益。
平均收账天数 = 平均应收账款/销售收入×360
= (284888300+254920000)/2/1248172814.50*360
= 78
应收账款平均余额 = 年赊销额/360*平均收账天数
= 1248172800/360*78
= 270437440
变动成本率 = 变动成本/销售收入*100%
= 845761000/1248172814.50
= 67.8%
维持赊销业务所需要的资金 = 270437440*67.8% = 183356584.32
应收账款机会成本 = 183356584.32*10% = 18335658.43
计算表明，北方创业投放18335658.43的资金可维持1248172800的赊销业务。可见由于较快周转速度，北方创业的资金维持能力不错。观察北方创业的主要应收账款明细，有相当大的金额，但是时间控制不错，同时还能保持不错的经营水平。据调查，由于行业原因，北方创业的应收用户选择良好，多为业绩和信用良好的企业或部门。一般情况下几乎不存在信用危险。可见企业的管理层对应收账款的管理良好。
（四）收账
收账同样是企业的内部机密，所以这里我只能根据该企业的情况和自己的知识提出建议和设想。
纵观“北方创业”的应收账款的明细情况，我们发现从2004-12-31到2007-06-30该公司有二十多笔的应收账款，应收账款收回之前，所有的销售都只是成本。企业的应收账款管理应该立足于企业内部的管理流程和岗位责任的完善。
应收账款膨胀的原因：①企业的风险意识不足。②企业短期行为及内部控制不严。③经营者通过法律途径讨债意识薄弱。应收账款的管理与监控：①制定合理的信用，加强应收账款的事前控制。企业合理的信用的确定是对应收账款事前管理和控制的前提条件。②制定具体的管理措施，加强对应收账款的事中管理。③对客户的履约情况和风险程度进行管理，加强对应收账款的事后管理。
我建议“北方创业”应该制定好的收账。
（五）制定信用
1.基本、不同客户、产品、时期
2.信用额度使用
3.信用期限管理规定
4.现金折扣办法
5.与结算方式相关的价格、数量等优惠
6.销售折扣规定
7.大客户信用 , 包括重点客户
8.经销商信用
9.收账和程序
10.信用的内部化管理 , 含责任到业务员
（六）设计应收账款管理
1.根据企业、行业特点确定应收账款合理规模
2.设立符合企业性质的应收账款评价指标
3.动态跟踪客户的信用状况
4.制定应收账款延期支付决策流程
（七）设计应收账款催收流程
1.设计债务分析的因素和评价指标
2.选择有效的催收方法
3.建立适合企业自身状况的应收账款催收分段流程
（八）账龄分析
企业的应收账款的账龄是一个企业应收账款情况良好与否的重要指标。根据北方创业的主要应收账款明细，我编制了表二。
表二 04-07上半年北方创业应收账款账龄分析表
| 年度 | 账龄 （年） | 应收账款余额 （元） | 提取的坏账准备 （元） | 占总应收账款 比例(%) |
| 2004年 | 0.5 | 119886315.97 | 35965.48 | 68.36 |
| 0.5-1 | 216080.05 | 1080404.45 | 12.32 | |
| 1-2 | 24749063.55 | 2474906.36 | 14.11 | |
| 2-3 | 2922862.01 | 876858.6 | 1.67 | |
| 3年以上 | 6211570.73 | 3198050.12 | 3.54 | |
| 2005年 | 0.5 | 231831741.92 | 6954952.25 | 77. |
| 0.5-1 | 41085437.13 | 2054271.86 | 13.8 | |
| 1-2 | 21001763.51 | 2100176.35 | 7.06 | |
| 2-3 | 1120172.01 | 336051.6 | 0.38 | |
| 3年以上 | 25338.59 | 1294669.3 | 0.87 | |
| 2006年 | 0.5 | 192795467.69 | 578386.40 | 72.49 |
| 0.5-1 | 32920625.83 | 16031.3 | 12.38 | |
| 1-2 | 22176751.31 | 2217676.36 | 8.34 | |
| 2-3 | 15983617. | 5183774.07 | 6.01 | |
| 3年以上 | 2068560.79 | 1977536.99 | 0.78 | |
| 2007年（半年） | 1 | 333916810.05 | 1062604.63 | .72 |
| 1-2 | 20253850.94 | 2025385.1 | 5.44 | |
| 2-3 | 15410479.63 | 4623143.88 | 4.14 | |
| 3年以上 | 2590382.78 | 2212747.99 | 0.7 |
（九）收现保证率
北方创业必须以现金支付的款项有：
1.支付给职工以及为职工支付的现金43,278,318元
2.支付的各项税费33,0,374元
3.支付的其他与经营活动有关的现金104,257,492元
4.购买商品接受劳务支付的现金721,202,2元
5.购建固定无形和长期资产支付的现金79,340,206元
6.投资所支付的现金7,400,000元
7.偿还债务所支付的现金137,693,768元
8.预期该期稳定的现多收回数是1，066，1，498元
9.记载在该期的“应收账款”明细期末账上客户有包钢（集团）公司设备备件供应公司20，669，784.93元
10.铁道部运输局装备部63，827，984元
11.中国神华能源股份有限公司28，195，858.6元
12.国家卫生部63，110，670元
13.内蒙古捷诚物流有限公司36，0，000元
应收账款收现保证率的计算如下
当期现金支付总额=43,278,318+33,0,374+104,257,492+721,202,2+79,340,206+7,400,000+137,693,768
=1,126,261,447（元）
当期应收账款总计金额=20669784.93+63827984+28195858.6+63110670+360000
=212694297.53
应收账款收现保证率
=（1,126,261,447—1，066，1，498）/212，694，297.53*100%=28%
以上计算结果表明，该企业当期必须收回应收账款的28%，才能最低限度保证当期必要的现金支出，否则企业便有可能出现支付危机。
通过以上的研究可以看出公司虽以赊销为主，但是考虑到由于行业原因，公司的业务都是大宗业务，且业绩稳定，对应收账款的对象和时间上掌控很好，企业的收现保证率也比较低。所以北方创业的应收账款管理良好。
综上所述，应收账款是企业的一项重要流动资产 ,是任何一个企业都要面临的问题。处理得好 ,能够加速企业流动资金的周转 ,提高企业的竞争能力 ;处理不当 ,会使企业资金流转不畅,给企业造成损失 ,有时甚至会拖垮整个企业。应收账款的风险无处不在，加强对应收账款的核算和管理，关系到企业的资金周转，影响到企业的生死存亡，因此，企业应把它作为一项长期的、制度化的工作来抓，使得各项措施落到实处，力求将应收账款控制在合理水平上，把坏账降到最低。总之,企业应收账款的风险是无法从根本上避免的,只有通过强化对应收账款的管理,最大限度地规避风险,才能达到经营目标。
参考文献
[1]杜俊红,略谈企业应收账款的管理,财会月刊,2005,28：18-23.
[2]姚铁梅,加强应收账款管理 规避企业经营风险,2004,17：7.
[3]李玉华、李光,试论加强企业应收账款管理,商业研究,2005,17：6.
[4]潘荣良,强化应收账款管理 防范经营风险,财会通讯(综合版), 2004,23：38-40.
[5]王强,如何建立应收账款内部控制制度,财会通讯,2002,2：22-23.
[6]孙薇、刘俊勇,建立适应自身特点的业绩评价体系——华润集团的6S业绩评价体系剖析,2005,5：50-51.
[7]刘锋,浅谈应收账款的管理与风险规避,江苏农机化,2005,4：38-40.
[8]曾英姿,浅议企业应收账款的管理,2005,6：45-46.
[9]范杰,应收账款的控制和管理,2000,9：34-36.
[10]孟小蓉,企业应收账款的控制与防范,2003,7：10-11.
[11]左天宇.企业应收账款的管理,科技经济市场,2006,3：13-15.
[12]翟润堂,应收账款的管理和控制策略研究,辽宁工学院学报(社会科学版),2003,6：39-44.
[13]曾明艳,论当代企业应收账款的管理[J]衡阳师范学院学报,2007,2：13-14.
[14]许淑兰、吕春梅、陆晓英,现代企业信用体系与应收账款管理分析,商情(财经研究),2008,2：8-9
[15]CliveEllunanualReinholdeo,LtdDavidotley,AeeountingFormanagementControl,VanNorstrand.2003：27-45.
[16]Rosita5ehen,SocialandFinancialStewardshiP,TheAccountingReview.2003,7：97-103.
河北经贸大学经济管理学院
本科毕业论文（设计）开题报告申请书
姓名： 李林 专业： 会计学 所属系： 会计系
指导教师姓名： 刘丽敏 职 称： 副教授
开 题 报 告 时 间： 2009 年 3 月 10 日
拟选课题国内、外的研究动态、水平、存在问题，与本人实习、社会实践、调研的关系，并附主要参考文献：
应收账款风险管理的目标是保证企业一定收益的前提下风险最小化。企业为了谋求高收益，就要发挥应收账款扩大销售的功能，通过赊销来增加收入、增加利润，但较多的应收账款又使企业面临着较大的风险。风险管理的艺术就在于使风险性、盈利性得到最佳的统一，达到总效用的最大化。而通过应收账款风险管理机制的建立，对应收账款全程实行风险化管理，就能使企业在保证一定收益水平的情况下，降低风险水平，保证企业经营的安全。
随着中国加入WTO和全球经济一体化进程的加快，使得中国越来越快地融入到地球村的经济圈中来；国际国内市场竞争日益加剧，企业之间赊销销售模式的日益盛行，使得中国企业越来越快地与国际企业接轨。企业逾期应收账款不可能完全避免，但相对于发达国家，我国企业的呆账、坏账率要高出不少，据统计，欧美市场80%～90%的交易是采用信用方式进行的，我国企业目前使用赊销方式的比例只有不到20%.但就是如此悬殊的信用销售比例，我国的外贸企业在坏账率方面仍大大高出欧美企业。据悉，美国企业的坏账率在0.25%～0.5%之间，而中国外贸企业的坏账率却高数倍。唇亡齿寒，失败的信用风险管理甚至会使企业的资金链瞬间断裂，貌似生意兴隆的企业迅速破产倒闭。
在撰写此文过程中，主要参考了：
[1] 杜俊红,略谈企业应收账款的管理,财会月刊,2005,28:18-23.
[2] 姚铁梅,加强应收账款管理 规避企业经营风险,2004,17:7.
[3] 李玉华、李光,试论加强企业应收账款管理,商业研究,2005,17:6.
[4] 潘荣良,强化应收账款管理 防范经营风险,财会通讯(综合版), 2004,23:
| 38-40. |
本文是参阅了大量已有的资料，并在实习过程中，搜集、整理资料，在实践中完成的。应收账款是企业一项重要的流动资产 ,其管理的成功与否 ,直接影响到企业资产的质量 ,甚至关系到危及企业的生存与发展。应收账款的管理应从源头予以控制 ,建立信用管理部门 ,对客户进行信用评价。企业也应该生产适销对路的产品 ,尽量减少赊销 ,以保证企业资金流转顺畅。大部分企业应收账款占流动资产50%以上 ,远远高于 20%的正常水平 ,有的企业深深为应收账款所累 ,走入了只做现销不做赊销的极端 ,了销售的范围。所以 ,无论从理论上还是实务上都应该进行应收账款管理的研究。
完成课题的条件包括：学校图书馆、期刊阅览室搜集的大量的相关著名刊物、文章，从校园网上的中国期刊网上查阅出版刊物及其他网络资源中搜集了大量专业资料。
| 论文的主要内容为我国企业应收账款信用风险的防范与控制研究，并且结合实例（北方创业股份有限公司），对如何减小应收账款信用风险做了简要探析。 |
| 3、指导教师对学生选题报告的评语： 指导教师签字： 年 月 日 |
| 4、选题报告会评议组意见：
组长（签字）： 年 月 日 |
| 5、系审查意见： 系主任（签字）： 系（公章） 年 月 日 |
论文题目:应收账款信用风险的防范与控制研究
一、选题背景
随着市场经济的发展 ,信用交易将在公司之间发挥越来越重要的作用 ,应收账款日益成为公司财务管理关注的主要项目 ,对于公司的生产经营有着重要的影响。
在市场经济条件下 ,存在着激烈的竞争 ,企业为扩大销售不得不采取多种方式。赊销即是重要方式之一 ,赊销带来了应收账款。应收账款是指应向购货单位或接受劳务供应的单位收取的款项 ,包括向客户收取的全部价款及价外费用 ,如代垫的运输费、保险费以及应向购货单位收取的等。它在企业生产经营过程中发挥着重要的作用:一是促进销售;二是减少存货。所以它一方面为企业带来了效益;另一方面也因为赊销的货款收不回来 ,形成了呆账、坏账 ,从而影响了企业的资金周转。对于企业来讲 ,无论采取何种方式参与竞争 ,都有不能仅注重正面效益而忽视反面效益 ,而应求最佳效益。
应收账款是赊销的产物。赊销一方面可以提高企业的市场竞争能力、扩大销售， 但另一方面延迟了企业的现金收回时间，增加账款的催收费用，甚至遭受坏账损失的风险。本文从信用的制定、内部控制、收账管理、建立信用报告制度和开展信用保险等方面对应收账款信用风险的防范与控制进行了初步的探讨。
资金是一个企业的血液，如果企业缺少血液，轻则“营养不良”，重则“奄奄一息”，随时都有死亡的可能。现实中很多企业正是因为资金周转不良而破产、倒闭。所以，如何加强应收账款的管理就成了企业生存和发展的关键。
笔者在广泛阅读了相关的书籍、期刊、学报后，积累了大量的资料，并结合实践活动，决定选择“应收账款信用风险的防范与控制研究”这一论题。旨在通过对目前我国企业应收账款所面临的现实环境，分析其产生的问题。 针对应收账款管理不力的现状提出一些尝试性建议。
二、文献综述
1．企业应收账款信用风险管理现状
王霞和沈向光在《如何加强对企业应收账款的管理》一文中提到：应收账款是企业因销售商品、产品或提供劳务而形成的债权。企业面对竞争,为了稳定自己的销售渠道、扩大产品销路,不得不面向客户提供信用业务。商品与劳务的赊销、赊购,已成为当代经济的基本特征。根据有关部门调查,我国企业应收账款占流动资金的比重为50%以上,远远高于发达国家20%的水平,企业之间尤其是国有企业之间相互拖欠货款居高不下,已成为经济运行中的一大顽症。
2. 企业应收账款居高不下问题原因分析
李庚在《企业应收账款信用风险的成因及控制措施》中提到：企业应收账款信用风险成因主要包括：经营管理目标偏差而导致盲目赊销：由于企业经营目标或者激励目标存在偏差,使得企业不能树立科学发展观,在信用销售方式下,过分注重销售业绩的增长,而其背后的财务状况常常很不乐观,并随之出现应收账款和坏账增加,销售费用和成本上升,企业盈利能力和利润总额下降等一系列问题；信用管理重点的片面：大多数企业应收账款管理的重点还停留于“清欠”上面,企业的销售人员、财务人员耗费大量精力放到讨债上面,有些企业甚至专门成立了清欠机构,但收账效果并不理想；信用管理方法的落后。
3.应收账款信用风险的防范与控制
关于这一问题，贲友红在《应收账款信用风险的防范与控制初探》中提到对应收账款信用风险的防范与控制可从以下六个方面着手：制定合理的信用；加强应收账款的日常管理；建立信用报告制度；开展信用保险；实行资金融通，加速应收账款的变现；开展债务重组，盘活资金。潘荣良在《强化应收账款管理防范经营风险》中指出：在实际工作中，企业应对应收账款实行事前、事中和事后的全过程控制，加速应收账款回笼，减少坏账，确保企业经营利润的最终实现。
4. 应收账款的处置
娄燕云在《企业应收账款有关问题的探讨》一文中对应收账款的处置提出了三种途径：成立清收小组，对应收账款催讨；债务重组；出售债权。总之，只要企业采取有效措施，应收账款的信用风险是可以防范的；也只有进行了科学的防范，才可使企业在市场竞争中既扩大销售、增加盈利，又使应收账款风险尽可能地降到最低，从而使企业立于不败之地。
总之，《企业应收账款管理解读》谈到：完善应收账款管理机制，对加快货款回收、防范财务风险、提高经营效益具有重要意义。从企业经营全局看，应收账款的产生直接受生产部门、财务部门和销售部门等行为的影响；而应收账款能否顺利回收则直接影响到企业的现金流动，进而影响企业持续经营的顺利进行。因此，企业应该从经营管理全局思考，结合战略需求和财务管理目标等，依托生产、销售等部门强化应收账款的全面管理。
三、论文框架
应收账款信用风险的防范与控制研究
第一部分 应收账款的管理现状及产生的经营风险
（一）企业防范意识淡薄
（二）企业内控措施不到位
（三）企业应收账款管理失当
（四）应收账款产生的经营风险
1.应收账款占有流动资金数额大
2.应收账款夸大了企业经营成果
3.应收账款增加了企业现金流出的损失
4.应收账款增加了企业资金机会成本损失
第二部分 企业应收账款信用风险的成因
（一）缺乏风险控制意识
（二）企业产权制度落后，法律保护意识淡薄
（三）企业内部管理不到位
1.企业内部控制不严
2.缺少对应收账款的专门管理
3.会计内部控制不严
（四）企业内部激励机制不健全
第三部分 应收账款信用风险的防范与控制
一、制定合理的信用
（一）确定适当信用标准 谨慎选择客户
1.划分客户信用等级
2.评价客户资信程度
3.建立客户档案
（二）制定和完善信用
1.现金折扣
2.确定信用期限
3.实行信用额度制度
二、加强应收账款的日常管理
1.合理分工、明确职责
2.强化对赊销业务的授权和控制
3.建立应收账款坏账准备制度
4.落实责任制
5.加强收账管理
三、建立信用报告制度
四、开展信用保险
五、实行资金融通，加速应收账款的变现
1.应收账款的抵借
2.应收账款的让售
六、开展债务重组，盘活资金
第四部分 北方创业的应收账款案例分析
（一）公司简介
（二）主要应收账款明细
（三）应收账款的机会成本
（四）收账
（五）制定信用
（六）设计应收账款管理
（七）设计应收账款催收流程
（八）账龄分析
（九）收现保证率
四、参考文献
[1]杜俊红,略谈企业应收账款的管理,财会月刊,2005,28：18-23.
[2]姚铁梅,加强应收账款管理 规避企业经营风险,2004,17：7.
[3]李玉华、李光,试论加强企业应收账款管理,商业研究,2005,17：6.
[4]潘荣良,强化应收账款管理 防范经营风险,财会通讯(综合版), 2004,23：38-40.
[5]王强,如何建立应收账款内部控制制度,财会通讯,2002,2：22-23.
[6]孙薇、刘俊勇,建立适应自身特点的业绩评价体系——华润集团的6S业绩评价体系剖析,2005,5：50-51.
[7]刘锋,浅谈应收账款的管理与风险规避,江苏农机化,2005,4：38-40.
[8]曾英姿,浅议企业应收账款的管理,2005,6：45-46.
[9]范杰,应收账款的控制和管理,2000,9：34-36.
[10]孟小蓉,企业应收账款的控制与防范,2003,7：10-11.
[11]左天宇,企业应收账款的管理,科技经济市场,2006,3：13-15.
[12]翟润堂,应收账款的管理和控制策略研究,辽宁工学院学报(社会科学版),2003,6：39-44.
[13]曾明艳,论当代企业应收账款的管理,衡阳师范学院学报, 2007,2：13-14.
[14]许淑兰、吕春梅、陆晓英，现代企业信用体系与应收账款管理分析,商情(财经研究),2008,2：8-9.
[15]CliveEllunanualReinholdeo,LtdDavidotley,AeeountingFormanagementControl,VanNorstrand.2003：27-45.
[16]Rosita5ehen.SocialandFinancialStewardshiP.TheAccountingReview.2003,7：97-103.
指导教师意见记录
| 时 间 | 问题与修改建议 |
| 2009.1.3 | 进行论文总括指导，提出论文具体要求，建议目前 尽可能多的搜集资料，尽早确定论文提纲。 |
| 2009.3.3 | 指导论文提纲，提纲中的部分题目过于冗长，建议 进行提炼精简。 |
| 2009.3.9 | 对开题报告进行指导，文献综述部分应叙述的更加 详细些，提炼出作者主要观点，并加入自己的意见和评论。 |
| 2009.4.7 | 指导初稿，初稿中没有解释清楚的部分论据仍需要充实内容，第二部分的论述不必面面俱到，但应突出重点。摘要内容应该根据论文内容概括而不是论文提纲的延伸。 |
| 2009.4.16 | 指导二稿。同时注意论文的页眉、页脚、字体、字号等等书写要求。 |
| 2009.5.8 | 指导三稿，可以定稿。 |
Copyright © 2019-2025 51dongshi.net 版权所有
违法及侵权请联系：TEL:177 7030 7066 E-MAIL:11247931@qq.com 本站由北京市万商天勤律师事务所王兴未律师提供法律服务
